File Name: HVR.efs

Description:
Historical Volatility Ratio

Formula Parameters:
FastLength : 6
SlowLength : 100


Notes:
The HVR is basically a mathematical ratio or percentage of a short
to a long average historical volatility. When a market's short volatility
declines below a certain percentage of its long volatility, it is a heads
up signal that an explosive move may be imminent.
The standard settings used are both the 10/100 and 6/100 HVR with a 50% ratio.
The 50% ratio will be the trigger point. If either the 10/100 OR the 6/100
declines below 50% in any market, that market should be watched for potential
trades, as a sharp move could be seen.
Both the 10/100 and the 6/100 HVR indicators are included in this package.


Download File:
HVR.efs



EFS Code:
PHP Code:
/*********************************
Provided By:  
    eSignal (Copyright c eSignal), a division of Interactive Data 
    Corporation. 2009. All rights reserved. This sample eSignal 
    Formula Script (EFS) is for educational purposes only and may be 
    modified and saved under a new file name.  eSignal is not responsible
    for the functionality once modified.  eSignal reserves the right 
    to modify and overwrite this EFS file with each new release.

Description:        
    Historical Volatility Ratio 
    
Version:            1.0  09/30/2009
 
Formula Parameters:                     Default:
    FastLength                          6
    SlowLength                          100

Notes:
    The HVR is basically a mathematical ratio or percentage of a short 
    to a long average historical volatility. When a market's short volatility 
    declines below a certain percentage of its long volatility, it is a heads 
    up signal that an explosive move may be imminent.
    The standard settings used are both the 10/100 and 6/100 HVR with a 50% ratio. 
    The 50% ratio will be the trigger point. If either the 10/100 OR the 6/100 
    declines below 50% in any market, that market should be watched for potential 
    trades, as a sharp move could be seen.
    Both the 10/100 and the 6/100 HVR indicators are included in this package.
    
**********************************/
var fpArray = new Array();
var 
bInit false;

function 
preMain(){
    
setPriceStudy(false);
    
setShowCursorLabel(true);
    
setShowTitleParameters(false);
    
setStudyTitle("HVR");
    
setCursorLabelName("HVR"0);
    
setPlotType(PLOTTYPE_LINE0);
    
setDefaultBarFgColor(Color.red0);
    
setDefaultBarThickness(2,0);
    var 
0;
    
fpArray[x] = new FunctionParameter("FastLength"FunctionParameter.NUMBER);
    
with(fpArray[x++]) {
        
setLowerLimit(1);
        
setDefault(6);
    }    
    
fpArray[x] = new FunctionParameter("SlowLength"FunctionParameter.NUMBER);
    
with(fpArray[x++]) {
        
setLowerLimit(1);
        
setDefault(100);
    }    
}

var 
xCloseLog null;
var 
xCLMA6 null;
var 
xCLMA100 null;

function 
main(FastLengthSlowLength) {
var 
nBarState getBarState();
var 
nRes 0;
var 
hv6 0;
var 
hv100 0;    
var 
0;
    if (
nBarState == BARSTATE_ALLBARS) {
        if(
FastLength == nullFastLength 6;
        if(
SlowLength == nullSlowLength 100;
    }
    if (
bInit == false) {
        
xCloseLog efsInternal("Calc_CloseLog");
        
xCLMA6 sma(FastLengthxCloseLog);
        
xCLMA100 sma(SlowLengthxCloseLog);
        
bInit true;
    }
    if (
xCloseLog.getValue(-SlowLength) == null) return;
    for(
=0FastLengthi++) {
        
hv6 hv6 Math.pow(xCloseLog.getValue(-i) - xCLMA6.getValue(0), 2);
    }
    
hv6 Math.sqrt(hv6 FastLength) * 7.2111;
    for(
i=0SlowLengthi++) {
        
hv100=hv100 Math.pow(xCloseLog.getValue(-i) - xCLMA100.getValue(0), 2);
    }
    
hv100 Math.sqrt(hv100 SlowLength) * 7.2111;
    
nRes hv6/hv100;
    return 
nRes;
}

function 
Calc_CloseLog() {
var 
nRes 0;
    
nRes =  Math.log(close(0) / close(-1));
    return 
nRes;